2014年2月28日星期五

华尔街见闻: 美国超预期数据发布后 标普500再创历史新高

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美国超预期数据发布后 标普500再创历史新高
Feb 28th 2014, 15:01, by tree

今天晚间美国一系列重要数据发布,芝加哥PMI、密歇根大学消费者信心指数均超预期,这推动标普500再创历史最新记录,当前为1862.15。

根据华尔街见闻实时新闻

美国2月芝加哥PMI 59.8,预期56.4,前值59.6。

美国2月密歇根大学消费者信心指数终值81.6,预期81.3,初值81.2。

黄金则一路下挫:

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华尔街见闻: 人民币浮动区间预计将在二季度扩大至2%

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人民币浮动区间预计将在二季度扩大至2%
Feb 28th 2014, 14:25, by tree

人民币

从上周三(2月19日)开始,人民币便毫无预兆地开始大幅下跌,本周五,人民币/美元即期汇率更是创下汇改以来的最大单日跌幅,一度逼近跌停。市场普遍认为央行有意引导是人民币快速贬值的原因,而央行这样做的目的是为央行进一步扩大人民币双向波动创造条件。

路透报道提到,

2011年迄今,中国有两次人民币汇率贬值与本次的贬值幅度相当,分别是2011年12月连续12个交易日触及-0.5%跌停下线和2012年4月宣布扩大波动区间至1%后,不少市场人士猜测,是次人民币"升升不息"的市场预期被打破时,正是再次扩大人民币汇率波幅良好的时间窗口,而两会后亦是改革措施施行的好时间。

因此有不少经济分析师预测,今年二季度人民币汇率浮动区间将从1%扩大到2%。

彭博对29位分析师的调查结果显示,69%的分析师预计央行会在今年二季度份有所行动,72%的分析师预计央行会将波动区间扩大到2%。

香港瑞穗证券亚洲有限公司经济学家沈建光表示:

"人民币国际化是央行的首要任务,而2014年是关键的一年。中国通常会在每年两会落实改革措施,所以今年第二季度是一个很好的改革窗口期。"

此外值得注意的是,中国国家外汇管理局近日在上海、广东等地银行系统开展"近期人民币汇率贬值的影响"的专题调研,以了解近期汇率贬值对企业和个人客户结售汇情况产生的影响。市场预期,调研结束以及评估结果出炉后,监管层或将在这个时间窗口出台人民币交易区间扩大及相关汇改措施。

至于央行为何要扩大人民币双边波幅,华尔街日报引述市场人士的观点认为,从改革角度来看,扩大人民币交易区间是一个相对容易实现的目标。

中国政府智库中国社会科学院高级经济学家张明说,央行已表示将加快金融改革,但推进利率和汇率市场化将带来很多风险,相比之下,扩大人民币交易区间这样的举措要容易得多,因为即便扩大交易区间,人民币汇率水平仍将受到央行的控制。

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华尔街见闻: 美国2月密歇根大学消费者信心指数终值81.6,好于预期和初值

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美国2月密歇根大学消费者信心指数终值81.6,好于预期和初值
Feb 28th 2014, 14:55, by shuzi

美国2月密歇根大学消费者信心指数终值81.6,好于市场预期的81.3。其中,现况指数95.4,创去年11月来最大;预期指数72.7,创去年8月来最大。一年期通胀预期由3.3%下调至3.2%,五年期通胀预期维持在2.9%。

根据华尔街见闻实时新闻

美国2月密歇根大学消费者信心指数终值81.6,预期81.3,初值81.2。

现况指数终值95.4,预期94.0,初值94.0。

预期指数终值72.7,预期73.0,初值73.0。

1年期通胀预期3.2%,前值3.3%。

5年期通胀预期2.9%,前值2.9%。

数据公布后,标普500股指期货上扬:

美股

黄金下跌:

黄金 

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华尔街见闻: 美国或将大幅下调第四季度GDP增速

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美国或将大幅下调第四季度GDP增速
Feb 28th 2014, 12:19, by 阳光

据路透报道,美国政府已经决定调低对去年第四季度经济增长的估计,原因是出口和产出扩张没有想象的那么强劲,经济复苏可能在一个比之前所想象的更温和的路径之上。

据路透对经济学家的调查显示,美国2013年全年GDP会降低至2.5%,低于之前所预计的3.2%,远低于第三季度4.1%的增速。

UniCredit Research的首席经济学家Harm Bandholz表示:"对GDP增速估计的下调有助于人们对经济基本趋势的判断,像去年第三季度那样依靠存货增加和出口爆发的来拉动的经济增长是不可持续的。"

美国商务部将于北京时间今天晚上发布修订之后的美国第四季度GDP预估值。在没有得到更进一步的数据之前就对估计值作出大幅修订是非常罕见的。事实上,本周五发布的估测值还将在下个月得到更多的数据之后进一步修订。

不少经济学家估计,周五即将发布的美国第四季度GDP预估修订值将会略高于经济的潜在增长率,大概会在2%~2.3%的区间里。

造成GDP增速下滑的原因有以下几个:

出口。本月早些时候报道的出口数据显示,12月出口下滑带来了巨大的贸易赤字。最初的估计是出口能够为GDP贡献1.33个百分点,而经济学家预测,此次会削减至1个百分点。资深经济学家Ryan Sweet表示,即便如此,这样的贡献率也是自2010年以来最大的一次。

存货。此前报道,第四季度的存货投资为1272亿美元,创下16年以来的季度存货投资新高。经济学家们估计,此前所认为的存货对GDP增长的0.42%贡献会被削减至0.2%。

消费。由于最新获得的去年11、12月份零售数据不佳,消费增速也由之前估计的3.3%下调到3%。由于消费占美国总需求的三分之二,所以之前对总需求增速1.4%的估计也将被下调。

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华尔街见闻: 2月28日见闻纽约早餐:美股开盘前你需要了解的全球资讯

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2月28日见闻纽约早餐:美股开盘前你需要了解的全球资讯
Feb 28th 2014, 13:39, by tree

见闻纽约早餐栏目由美国盈透证券冠名赞助,盈透证券是美国最大的金融网络券商。

市场

标普500期货跌0.15%,欧洲STOXX 600指数跌0.35%

黄金跌0.02%,WTI原油跌0.35%,布油跌0.33%

美国10年期国债收益率2.673%

沪指收盘翻红涨0.48%,深成指大涨,人民币即期暴跌近500基点;日股收跌0.55%

对冲基金豪赌咖啡上涨 投机性净多头飙升至16个月新高

美洲

美国第四季度GDP向下大幅修正至2.4% 不及预期

巴西去年四季度GDP增速意外上涨0.7%,成功躲过衰退

亚洲澳洲

比特币大型交易平台Mt. Gox已申请破产保护

证监会称将加强货币基金风险管理 余额宝被点名

日本1月CPI持平五年高位 制造业PMI七个月来首跌

中粮或以逾十亿美元收购涉阿根廷业务粮贸公司Nidera控股权

港媒:本次人大会期缩至8天半,3月13日举行总理新闻发布会

欧洲及中东

乌克兰称俄罗斯占领了克里米亚主要机场 包围海岸警卫队基地 

乌克兰央行限制外汇账户取现

欧元区2月通胀超预期 欧元区进一步宽松压力稍有减轻

欧洲央行行长德拉吉:欧元区明显没有陷入通缩

多重利好推动欧债收益率创历史新低

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华尔街见闻: 美国四季度GDP向下修正至2.4%,不及预期,远低于初值3.2%

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美国四季度GDP向下修正至2.4%,不及预期,远低于初值3.2%
Feb 28th 2014, 13:31, by shuzi

美国商务部公布的数据显示,美国2013年四季度实际GDP修正值年化季率增长2.4%,不及市场预期的2.5%,初值为3.2%。美国四季度个人消费支出(PCE)年化季率增长2.6%,不及市场预期的2.9%,远低于初值的3.3%。

根据华尔街见闻实时新闻

美国第四季度实际GDP修正值年化季率+2.4%,预期+2.5%,初值+3.2%。

美国四季度年化实际GDP修正值159329亿美元,初值159656亿美元。

美国第四季度GDP平减指数修正值+1.6%,预期+1.3%,初值+1.3%。

美国第四季度个人消费支出(PCE)年化季率修正值+2.6%,预期+2.9%,初值+3.3%。

美国第四季度核心PCE物价指数初值年化季率+1.3%%,预期+1.1%,初值+1.1%。

美国2013年四季度GDP下修至2.4%,低于四季度初值的3.2%,远低于三季度GDP的4.1%。

美国, 美国经济, GDP

从GDP的组成成分来看,库存为GDP的贡献由初值的0.42个百分点大幅下修至0.14个百分点,而三季度库存为GDP的贡献高达1.67个百分点。由此可见,去年四季度去库存的过程对经济增速有影响。

个人消费支出为GDP的贡献由初值的2.26个百分点大幅下修至1.73个百分点。

政府支出由初值的拖累GDP共0.93个百分点再次下修,为拖累GDP1.05个百分点。

美国, 美国经济, GDP

 

圣路易斯联储主席布拉德表示,美国2013年四季度GDP下修不会削弱他对2014年经济的乐观情绪。

数据公布后,市场反应相对平淡。

标普500指数微涨:

美股

美元指数微跌:

美元指数

黄金微涨:

黄金

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华尔街见闻: 美联储Bullard、Plosser:恶劣天气不会影响经济增长预期

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美联储Bullard、Plosser:恶劣天气不会影响经济增长预期
Feb 28th 2014, 13:46, by Guevara

圣路易斯联储主席Bullard和费城联储主席Plosser周五先后表示,恶劣天气是近期美国经济数据疲软的重要原因,但却无法改变他们对今年经济的乐观预期。他们的这番表态也呼应了耶伦昨天的证词:天气因素暂时还不会影响美联储将继续缩减QE。

Bullard在接受CNBC采访时表示:"我认为当前疲软的经济数据还不足让我调整对今年经济的乐观预期。我依然看好2014年的经济前景,预计2014年的GDP要好于2013年。"

Plosser当天也表示了同样的观点。他告诉彭博,尽管近来严冬对经济数据产生了一定影响,但他认为美国经济仍在稳步增长。他指出当前的数据充满了天气等方面的噪音,还需要几个月时间才能更好的看清经济形势,"我们需要一点耐心"。

Plosser预计2014年美国经济增长率将达到3%。

对于下个月初的非农数据,Bullard预期失业率下降的速度会超出其他美联储成员的预期。他认为失业率下降是大势所趋,并预计今年年底前失业率将降至6%以下。

Plosser则指出,失业率仍是非常有意义的指标,不过6.5%的失业率门槛是过时的。

昨天,美联储主席耶伦在参议院听证会中称,美联储宽松的货币政策在相当长时期内仍然适用,联储将基本延续现行货币政策。她还谨慎地表示,美联储需要更准确地掌握疲软数据多大程度上是因为天气,多大程度上是因为经济前景走弱。如果前景发生重大改变,美联储才会重新考虑缩减QE的步伐。

Bullard在美联储成员中立场较为中立,且今年没有FOMC会议的投票权;而鹰派成员Plosser今年拥有投票权。

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华尔街见闻: 证监会称将加强货币基金风险管理 余额宝被点名

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证监会称将加强货币基金风险管理 余额宝被点名
Feb 28th 2014, 12:36, by Guevara

证监会表示,部分互联网货币基金在销售、宣传推介中存在风险提示不足的问题,为促进余额宝等互联网基金更好地发展,证监会正在研究制定加强货币市场基金风险管理,以及互联网销售基金监管的有关规则。

证监会在官方微博中称,有些产品没有明确揭示货币市场基金不等同于银行存款,不能保证基金一定盈利,也不保证最低收益,过往收益不代表未来收益等。这些都需要根据形势发展变化进一步加强货币市场基金各业务环节的风险管理,以更好地保护投瓷者合法权益,防范行业系统性风险。

证监会还专门点评了阿里巴巴的余额宝,称余额宝是支付宝给用户提供的一项便捷性账户增值服务,本质上属于第三方支付业务与货币市场基金产品的组合创新。是我国利率市场化和互联网快速发展的产物。为了更好地促进余额宝等互联网基金的健康稳定发展,证监会正在研究制定进一步加强货币市场基金风险管理和互联网销售基金监管的有关规则。

基金业协会公布的数据显示,截止到2014年1月底,公募基金公司全部货币基金净值已接近一万亿元,达到基金业总规模的三分之一。阿里巴巴余额宝已经占到四成。

据中金公司估计,2014年底余额宝的规模将达到6000亿,相关产品规模约为7200亿,在2016年余额宝或可达到1.5万亿的规模。中金还预计余额宝的推出将在未来2-3年间降低银行业净息差约14-15个基点。

据财新,上述对货币市场基金的监管文件将全面提高基金公司风险准备金的计提比例,尤其对投资于银行存款的货币基金,要求与银行未支付利息严格挂钩,以防范货币基金"提前支取协议存款不罚息"这一特权可能取消后带来的流动性风险。

2013年底,余额宝92%的资产配置在银行同业存款。货币基金享受着"提前支取协议存款不罚息"的特权。也就是说,货币基金公司可以提前支取存款,银行仍要按照要求支付利息。

财新援引业内分析人士认为,现有"提前支取不罚息"的规定一旦生变,为解决提前支取的问题,基金公司的流动性就会堪忧,不得不缩短部分资金的投资期限,届时货币基金的收益率可能出现大幅下降。而且,风险准备金也将大大增加,以目前余额宝的规模计算,其准备金将从1.3亿元增加至15亿元,大大增加营运压力:

按照余额宝方面披露的数字,以目前余额宝4000亿元的规模计算,一年的管理费约为13亿元,现有10%的结算风险准备金仅为1.3亿元。有分析人士预估,若按6%的协议存款利率预计,银行未支付给余额宝的利息均衡大约在15亿元左右,那么要交纳的风险准备金也要达到15亿元,这比余额宝现有风险准备金(1.3亿元)的10倍还多,相当于余额宝一年的管理费。如此高昂的风险准备金,将大大增加基金公司的运营压力。

以下为证监会在官方微博发布的关于货币基金监管原文:

 

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华尔街见闻: 华尔街的糜烂生活——一个前对冲基金员工的自述

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华尔街的糜烂生活——一个前对冲基金员工的自述
Feb 28th 2014, 12:43, by Guevara

Turney Duff,24岁初入华尔街,先在大摩做销售助理,后来进入对冲基金。在将近10年的时间里,他的年薪都在100万美元以上。但他将钱都挥霍在可卡因、妓女和糟糕的投资上。后悔?他可不觉得……

(原文载于卫报,Turney Duff口述,Theo Merz记录)

1994年,24岁的我只身来到纽约,想找一份公关或记者之类的工作。但进展很不顺利,这让我很受挫。我叔叔在金融圈很有人脉,于是老妈建议我给他打个电话。当时我对华尔街一无所知,但他很快帮我安排了几个面试。第一家是雷曼兄弟,他们家恢弘的交易大厅很快让我着迷。我明白,这就是我想要的生活。我想加入!

最终,我没能获得雷曼的岗位,但我在摩根士丹利找了份销售助理的活。几年后,我一路升迁,进入了买方,在对冲基金公司Galleon Group帮助客户进行投资。我们从私人和机构投资者那里赚取大笔的佣金,而华尔街的其他人只能去抢我们吃剩下的部分。所有人都想和我做生意,并为此不择手段。那时候,我可以随意进出全国每一个餐厅、俱乐部和体育赛事。

很快,我的年薪就达到200万美元。每天的工作就是被各种人带着在全国环游,他们为了得到生意拼命巴结我。这些活动里, "超级碗"之游是最普通的,私人飞机接送和费用全免是基本标准。最疯狂的一次是2002年时,我受邀在俄亥俄州参加了一场超级地下宴会,到会的有40位男人和同样数量的美女。也不知是不是我的古龙香水起了作用,我一到那里,几乎所有的美女都想勾引我。我成了现场的明星,我的每一句话都风趣幽默。后来我才知道,活动现场的所有人都是被雇来的……

就在这次俄亥俄之旅中,别人第一次给我提供了可卡因。我带了一点进了浴室但实际上并没有吸,我只是装模作样的吸了一下然后就丢掉了。1980年代我十几岁的时候,曾经有一个篮球明星Len Bias因为吸食了一次那玩意儿就死了,于是我总觉得只要一吸可卡因就会死。但禁不住周围人的不断怂恿,我终于还是在6个月后初尝禁果,老实说,这种感觉真是无与伦比。

到了2006年,我每周会花600至700美元吸食可卡因,当然,这还不包括别人给我的。而且我还时常酗酒。虽然那时我已经有了女朋友和一个女儿,但那段日子实在是暗无天日。我每周要吸五、六个晚上可卡因。如果我稍微少吸一点,那么我第二天可能不会出现发抖、出汗或流血等症状,但却无法工作。

曾有一段时间,我试着每周只吸三天可卡因。但这让我看起来病怏怏的,我明白如果一直这样迟早会被炒鱿鱼。我也明白,只要我带着这种状态出现在办公室,立刻就会被扫地出门。我记得自己当时在办公室大楼附近徘徊,想着该怎么办。我告诉自己(我显然已经不是在用理性思考),如果我被抢劫了,那么肯定就不用工作了。于是我狂奔了几个街区,晃晃悠悠扑进一个水坑乱蹭,直到我的裤子被磨破,手上和膝盖开始流血。然后我浑身湿透、一瘸一拐地走进办公室,可怜兮兮地告诉老板我被抢劫了。

不用说,72小时之后我就被炒了,进入康复中心,开始了第一次戒毒生涯。

出来之后,我正常了大概一年,然后又毒瘾复发重回康复中心。再次恢复之后,我又收到了一份年薪七位数的华尔街面试,但我已经没了当年的感觉,于是面了一半就离开了。

我不知道自己对这些经历是否后悔。不过我真心希望,要是我没有伤害到一些人就好了,尤其是我的家人。但我明白,如果我没有经历这一切,我不会成为现在的我。

如今,我成了一名作家,将自己在华尔街的故事写进了新书《买方》(The Buy Side)。我住在长岛,离我八岁女儿只有两英里路程,这样我可以每天看到她。我从前在华尔街赚的1000万美元早就被花得所剩无几,后来的几个糟糕投资让仅剩的一点也打了水漂。

最后想说一句老生常谈,但却是我的真心话:金钱并不必然带来幸福,我曾浸淫其中,但感觉并不好

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华尔街见闻: 欧元区2月通胀超预期 欧元/美元突破1.38关口

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欧元区2月通胀超预期 欧元/美元突破1.38关口
Feb 28th 2014, 10:31, by tree

欧元区2月通胀率超出了经济学家的预期,而欧洲央行将在下周考虑是否采取进一步的行动,以推动欧元区脆弱的经济复苏。

根据欧盟统计局的数据,欧元区2月CPI初值同比增长0.8%,与此前两个月的水平相当,但略微高于预期的0.7%。欧洲央行的通胀率目标是"不及但接近2%"的水平。

同时公布的还有欧元区失业率数据,欧元区1月的失业率为12%,仅次于去年9月创记录的12.1%的高水平。而失业率是欧洲央行行长德拉吉所说的导致低通胀的因素之一。

据华尔街见闻实时新闻

欧元区2月CPI初值年率+0.8%,预期+0.7%,前值+0.8%;

欧元区2月核心CPI年率+1.0%,预期+0.8%,前值+0.8%。

欧元区1月失业率12.0%,预期12.0%,前值12.0%。

当月的能源价格下滑2.2%,较1月下滑1.2%的水平有所收窄。昨日德拉吉也提到,廉价的能源价格可能是导致通胀率过低的原因之一。

酒类、食品和烟草的价格上涨了1.5%,增速较上月下降了0.2%,服务价格则出现反转,1月下滑了1.2%,而2月则上涨了1.3%。剔除了能源、食品、酒类和烟草的核心通胀率上涨了1%,也超出了市场的预期。

失业率方面,欧元区不同地区的情况不尽相同,西班牙1月的失业率达到25.8%,奥地利只有4.9%。欧元区最大的经济体德国的失业率稳定在5%,较12月的5.1%小幅下滑。

欧元区25岁以下的青年人失业率是24%,而西班牙的这一数据达到54.6%。

这一系列数据的表现将对欧洲央行是否在3月的利率决议上调整政策产生影响。华尔街见闻此前曾提到,德拉吉表示3月的欧洲央行会议将决定央行是否提供额外的刺激措施以支撑欧洲经济复苏,"我们愿意并且已准备好行动"。

好于预期的数据公布后,欧元/美元大涨,当前已突破1.3800关口。

 

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欧洲央行行长德拉吉:欧元区明显没有陷入通缩
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华尔街见闻: 报道:比特币大型交易平台Mt. Gox已申请破产

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报道:比特币大型交易平台Mt. Gox已申请破产
Feb 28th 2014, 09:49, by 若离

比特币, Bitcoin, 虚拟货币, Mt.Gox

《华尔街日报》获悉,比特币全球大型网上交易平台Mt.Gox周五在东京地区法院召开记者会。一位知情的公司律师称,Mt. Gox 已申请破产保护。该公司目前未清偿债务合计约6360万美元。

本周二,Mt.Gox无法正常登陆。向服务器发出访问主页请求后,页面并未显示任何数据,这意味着服务器还在发挥作用,但网站已经没有任何内容。

发现网站登陆问题后,《华尔街日报》记者曾拨打电话和发送电子邮件,试图联系Mt.Gox,可都未能取得联系。MT.Gox方面也未公开澄清。

此后,Mt. Gox 首席执行官Mark Karpeles在电子邮件中回应路透记者有关Mt.Gox是否寿终正寝的疑问,称:

我们应该很快会发布正式声明,目前公司处于转折点,现在不便透露太多,因为牵涉多方。

本周三,知情者向《华尔街日报》透露,Mt.Gox已收到纽约联邦检控官的传票,传票系本月发出,要求该网站保留某些指定文件。这对Mt.Gox而言无疑是雪上加霜。

日本政府发言人今天也表示,日本正在调查总部设在东京的Mt.Gox突然关闭一事。目前政府金融机构、警察局、财政部及其他相关部门正收集信息。

英国《金融时报》报道,Mark Karpeles周三当天表示,他本人仍在日本,公司正在努力寻找解决方法,以使用户重新在该网站进行交易比特币。他说周二之所以关闭网站是为了采取措施"保护网站和用户"。

昨日,Karpeles为安抚市场担忧坚称自己仍在日本,正在与技术人员合作,努力解决网站的重大安全问题。


本月Mt.Gox可谓多灾多难。先是7日,Mt.Gox发生技术故障,用户无法正常取款,整个平台不得不暂停交易。受此影响,比特币兑换价当日一度下跌25%。

三天后,Mt.Gox发布解释声明没多久,比特币盘中数秒内又大跌80%。投资者认为这对Mt.Gox交易平台又是一次重击。

上周五凌晨,Mt.Gox平台比特币风暴再起。

Mt.Gox在网站上发表声明,近来公司在试图解决提现问题。除了技术问题外,Mt.Gox公司还面临安全问题,因此需要将办公室迁回以前的所在地Shibuya。这些问题导致Mt.Gox用户依然无法正常提款。

Mt.Gox用户对这个曾经最大的比特币交易平台失去了信心。短短几个小时内,Mt.Gox比特币由260多美元暴跌至110多美元,跌幅50%左右。

本周一,《华尔街日报》等国外媒体报道,Mark Karpeles已辞去"比特币基金会"(Bitcoin Foundation)的董事一职。比特币基金会是一家倡导虚拟货币的行业组织,该组织的董事会成员中有一些是行业代表,Karpeles是业内举荐入选董事会的三人之一。Karpeles并未透露离职原因。

而就在同一天,包括比特币中国在内的虚拟货币交易相关机构发布了联合声明,表明了业内对Mt.Gox的态度,声明称:

这次 Mt.Gox 用户的信任遭到的无情背叛是由一家公司的丑恶行为造成的,并不会影响比特币和电子货币行业的应变能力或价值。……和任何新兴的行业一样,一些害群之马需要被清理掉,这也是今天我们所看到的这个结果。

声明认为,作为金融服务提供商,Mt.Gox 完全没有满足比特币相关机构的基本要求。

 

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比特币大型交易平台Mt. Gox网站似已清空 日本政府展开调查
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