2014年7月18日星期五

华尔街见闻: 阿里巴巴IPO将推迟到9月

华尔街见闻
 
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阿里巴巴IPO将推迟到9月
Jul 17th 2014, 23:32, by 若离

《华尔街日报》等多家国外媒体都得到知情者消息,在今年9月1日美国劳动节后,阿里巴巴才会首次公开募股(IPO)。此前媒体预计,这家中国首屈一指的电商最早8月就会在纽交所公开上市。

知情者称,阿里巴巴一直设法今年夏天IPO,募资可能达到200亿美元。该公司董事局主席马云等高层领导都希望最快本月底启动,最初的目标是在8月中旬以前完成IPO,因为8月最后两周通常是华尔街的假期,股市交易量下滑,阿里巴巴希望赶在成交清淡以前上市。

但经过与银行家咨询,阿里巴巴决定推迟IPO日期,因为无法确定本月能完成IPO前的准备工作。而且,8月假期结束后,股市交易量9月会有明显回升。阿里巴巴不愿存在被8月假期影响IPO的风险,要避免路演和上市都压缩到8月最后两周。

知情人士还说,很多投资者预计阿里巴巴8月初就会IPO,该公司也希望尽快IPO,但不希望就为了满足8月期限而压缩IPO流程。

正像一位了解阿里巴巴计划的人士对英国《金融时报》所说的:

公司(阿里巴巴)继续操控一套系统的IPO流程,整个过程处于正轨。让它保持正轨比加快速度更重要。

如果要8月完成IPO,最早下周就得开始路演,而现在阿里巴巴预计推迟到9月1日以后,在伦敦、香港、纽约等城市开展路演,IPO则是在9月1日以后某个时间。知情者还告诉福克斯新闻记者,不会在美国劳动节假期一结束就立即开始。

阿里巴巴发言人对上述报道未予置评。

在上周更新的招股说明书中,阿里巴巴将自身估值上调为1300亿美元,去年6月其自我估值为1170亿美元。

财新网援引接近阿里巴巴的市场人士称,这仍比市场已发生的交易定价有20%折让,这一估值相对保守。目前希望认购阿里巴巴股票的买单报价已接近每股80美元,阿里巴巴的估值应该高达1800亿美元。

此前阿里巴巴在招股说明书中称,计划募资10亿美元。但外界普遍认为那只是名义上的说法,实际融资规模远不止于此,预计阿里巴巴上市可能创美国史上最大科技业IPO,也有人预计,阿里巴巴有望打破中国农行募资210亿美元的全球最大规模IPO记录。

此前阿里巴巴在招股说明书中公布了截至今年3月31日的2014年财报。

财报显示,阿里巴巴2014财年总收入人民币525.04亿元,同比增长52.1%;利润234.03亿元,同比增长170.6%;拥有活跃买家2.55亿,仅今年一季度就增加了2300万。2013年,阿里巴巴中国零售平台交易总额达1.542万亿元,约合2480亿美元,超过eBay和亚马逊,为全球第一。

招股书显示,阿里巴巴最大股东为日本软银集团,持股占比34.4%,其次是持有22.6%股份的雅虎,马云和联合创始人蔡崇信分别持股8.9%和3.6%。

马云和蔡崇信也在阿里巴巴的27人合伙人名单中榜上有名。合伙人中,创始人、2004年以前进入公司的非创始人管理人员及聘用的外部专业管理人才大致保持2:4:4的比例。

以下阿里巴巴股权变动图表来自搜狐财经报道。

IPO, 阿里巴巴, Alibaba,马云

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